Своевременное решение регулятора для банковского сектора
Центральный Банк России преподнес значимый подарок отечественным финансовым организациям в канун католического Рождества: 25 декабря 2024 года было принято решение об отмене ограничений по полной стоимости потребительского кредита (ПСК) на первый квартал 2025 года. До этого момента действовали нормативы, не позволявшие банкам произвольно увеличивать кредитные ставки. Согласно прежним правилам, ПСК следующего квартала не могла превышать среднюю процентную ставку предыдущего периода более чем на 33%. Таким образом, показатели первого квартала 2025 года должны были основываться на данных третьего квартала 2024 года.
Ситуация на финансовом рынке во второй половине прошедшего года характеризовалась существенным повышением ключевой ставки регулятором — с 16% летом до 21% в декабре. Обосновывая свое решение, ЦБ подчеркнул значительное удорожание привлечения средств банками после третьего квартала. Это было обусловлено как динамикой ключевой ставки, так и растущей конкуренцией за фондирование в рамках норматива краткосрочной ликвидности. Сохранение прежних ограничений по ПСК могло бы негативно повлиять на доступность кредитных продуктов для населения и создать риски некорректного расчета показателя.
Интересно отметить, что объявление о новых условиях кредитования совпало с католическим Рождеством. По статистике Римской католической церкви за 2022 год, католическая община России насчитывает около 540 тысяч верующих, что составляет примерно 0,4% населения страны. Эксперты рынка прогнозируют, что нововведения ЦБ затронут сопоставимую долю заемщиков.
Представители банковского сектора неоднократно акцентировали внимание на том, что основным сдерживающим фактором в сфере потребительского кредитования для системообразующих банков является норматив краткосрочной ликвидности. Многие организации достигли его предельных значений и вынуждены прибегать к дорогостоящему рыночному фондированию. Для остальных участников рынка главным препятствием выступает ограниченный спрос со стороны надежных заемщиков, обусловленный высокими процентными ставками вследствие роста ключевой ставки.
В текущих экономических условиях снижение ключевой ставки представляется маловероятным, более того, многие аналитики ожидают ее повышения на февральском заседании регулятора. Смягчение норматива краткосрочной ликвидности также не рассматривается ЦБ как приемлемая мера, поскольку это может стимулировать рост потребительского кредитования крупнейшими банками и ускорить инфляцию. Отмена ограничений по ПСК выглядит оптимальным решением, демонстрирующим гибкость регулятора при сохранении контроля над рынком потребительского кредитования.
Источник: www.kommersant.ru